CETES vs. sofipos: ¿dónde conviene tu ahorro en México?

Si ya tienes un guardadito y quieres que rinda sin meterte a la bolsa, dos opciones se repiten en México: los CETES (deuda del gobierno) y las sofipos (cuentas de ahorro con tasas altas). Las dos son válidas, pero funcionan distinto en lo que de verdad importa: quién respalda tu dinero, qué tan rápido lo recuperas y cuánto te queda después de impuestos. Aquí van lado a lado, con fuentes.

Qué es cada uno, en una línea

• CETES: le prestas dinero al gobierno federal a un plazo fijo (28, 91, 182 o 364 días) y te paga un rendimiento. Se compran en cetesdirecto desde 100 pesos.
• Sofipo: una Sociedad Financiera Popular, regulada por la CNBV, donde abres una cuenta de ahorro que paga una tasa, normalmente más alta que tu banco.

1. Rendimiento: la tasa vigente de CETES

Las tasas de CETES se fijan cada semana en la subasta primaria de Banxico. En la subasta de mediados de junio de 2026 rondaban estos niveles aproximados:

*Son tasas nominales anuales que cambian cada semana, en línea con la tasa objetivo de Banxico (~6.50% en junio de 2026). Tómalas como referencia, no como cifra fija: confirma el dato vigente en cetesdirecto antes de invertir. Las sofipos suelen anunciar tasas más altas que los CETES, pero ahí entran la letra chiquita del plazo y, sobre todo, quién respalda tu dinero.

2. Garantía: gobierno federal vs. fondo PROSOFIPO

Aquí está la diferencia más importante. Los CETES están respaldados por el Gobierno Federal: dentro del universo de inversiones, es de lo más seguro que hay en el país y no dependen de un tope de seguro. Las sofipos, en cambio, están cubiertas por el fondo PROSOFIPO hasta 25,000 UDIS por persona y por institución —alrededor de 215,000 pesos, ya que las UDIS se ajustan con la inflación—. Lo que tengas por encima de ese tope en una misma sofipo no está garantizado.

3. Liquidez: cuándo recuperas tu dinero

Los CETES tienen un plazo: el de 28 días libera tu dinero pronto, el de 364 lo amarra un año (puedes vender antes en el mercado secundario, pero el precio puede variar). Muchas sofipos ofrecen cuentas a la vista, donde dispones del dinero cuando quieras, además de pagarés a plazo. Si valoras sacar tu dinero en cualquier momento, una cuenta a la vista gana; si puedes dejarlo quieto, el plazo fijo te da certeza de la tasa.

4. Impuestos: a los dos les aplica ISR

Ningún rendimiento se escapa del SAT, y aquí CETES y sofipos están en igualdad: para 2026 la retención de ISR sobre intereses subió a 0.90% anual sobre el capital invertido (desde 0.50% en 2025), según la Ley de Ingresos 2026. Aplica a todo el sistema financiero —bancos, casas de bolsa y sofipos por igual—. Es una retención provisional: en tu declaración anual se ajusta al ISR real, calculado sobre el interés real (ya descontada la inflación). Por eso el número que importa no es la tasa de portada, sino lo que te queda en la mano después de impuestos.

La pregunta no es «¿cuál paga más?», sino «¿cuánto me queda, qué tan rápido lo recupero y quién responde si algo sale mal?».

Lado a lado

Entonces, ¿cuál te conviene?

• Si priorizas seguridad y un monto grande, los CETES respaldados por el gobierno son difíciles de superar.
• Si quieres una tasa más alta, disponer del dinero cuando quieras y tu monto cabe en el tope cubierto, una sofipo encaja bien.
• Mucha gente usa los dos: sofipo para el dinero del día a día y CETES para el ahorro que puede quedarse quieto.

Cómo lo ves claro en Caudare

Caudare no vende CETES ni sofipos ni te recomienda uno: te ayuda a verlos juntos con claridad. Registras cada instrumento con su tasa y su plazo, y lo ves al lado del resto de tu patrimonio —gastos, ahorro, inversiones, cripto— en una sola vista, para comparar cuánto rinde de verdad cada peso sin perder de vista dónde está tu dinero.